காலை வணக்கம். என் பெயர் பாம், இன்று நான் உங்கள் மாநாட்டு ஒருங்கிணைப்பாளராக இருப்பேன். இதற்கிடையில், ப்ரிமோ வாட்டர் கார்ப்பரேஷனின் 2022 ஆம் ஆண்டின் மூன்றாம் காலாண்டு மாநாட்டு அழைப்பிற்கு அனைவரையும் வரவேற்கிறேன். பின்னணி இரைச்சலைத் தவிர்ப்பதற்காக அனைத்து இணைப்புகளும் முடக்கப்பட்டுள்ளன. பேச்சாளர்களைத் தொடர்ந்து கேள்வி பதில் அமர்வு நடைபெறும். [ஒருங்கிணைப்பாளரின் அறிவுறுத்தல்கள்] நன்றி.
முதலீட்டாளர் உறவுகள் துணைத் தலைவர் திரு. ஜான் கேதோல் அவர்கள் பேசுவதற்கு இப்போது வாய்ப்பளிக்கிறேன். தயவுசெய்து தொடரவும்.
ப்ரிமோ வாட்டர் கார்ப்பரேஷனின் 2022 ஆம் ஆண்டின் மூன்றாம் காலாண்டு மாநாட்டு அழைப்பிற்கு உங்களை வரவேற்கிறோம். அனைத்து உறுப்பினர்களும் தற்போது கேட்கும் நிலையில் மட்டுமே உள்ளனர். இந்த அழைப்பு கிழக்கு நேரப்படி (ET) காலை 11:00 மணிக்கு மேல் முடிவடையாது. இந்த மாநாட்டு அழைப்பு, www.primowatercorp.com என்ற ப்ரிமோ இணையதளத்தில் இரண்டு வாரங்களுக்கு நேரலையாக ஒளிபரப்பப்படும். இந்த மாநாட்டு அழைப்பில், நிறுவனத்தின் எதிர்கால நிதி மற்றும் செயல்பாட்டு முடிவுகள் குறித்த அறிக்கைகள் உட்பட, எதிர்காலத்தைப் பற்றிய முன்னறிவிப்புகள் உள்ளன. இந்த அறிக்கைகளை, இன்று காலை வெளியிடப்பட்ட லாப நஷ்ட பத்திரிக்கை அறிக்கையில் உள்ள பாதுகாப்புக் காப்பு அறிக்கையில் அடங்கியுள்ள எச்சரிக்கை அறிக்கைகள் மற்றும் பொறுப்புத் துறப்புகளுடனும், நிறுவனத்தின் படிவம் 10-K ஆண்டு அறிக்கை, படிவம் 10-Q காலாண்டு அறிக்கைகள் மற்றும் பிற பத்திர ஆவணங்களில் உள்ள எச்சரிக்கை அறிக்கைகளுடனும் ஒப்பிட்டுப் பார்க்க வேண்டும். ஒழுங்குமுறை ஆணையர்களே, பொறுப்புத் துறப்புடன் இதையும் கருத்தில் கொள்ளவும். நிறுவனத்தின் உண்மையான முடிவுகள் இந்தக் கூற்றுகளிலிருந்து கணிசமாக வேறுபடக்கூடும், மேலும் பொருந்தக்கூடிய சட்டத்தால் வெளிப்படையாகக் கோரப்பட்டால் தவிர, இந்த எதிர்காலக் கணிப்புகளைப் புதுப்பிக்கும் கடமையை நிறுவனம் ஏற்கவில்லை.
மாநாட்டு அழைப்பின் போது விவாதிக்கப்பட்ட GAAP அல்லாத நிதி விகிதங்களை, தரவுகளை மதிப்பிட முடிந்தால், மிகவும் ஒப்பிடக்கூடிய GAAP விகிதங்களுடன் ஒப்பிடும் விவரம், இன்று காலை வெளியிடப்பட்ட நிறுவனத்தின் மூன்றாம் காலாண்டு வருவாய் அறிக்கையிலோ அல்லது முதலீட்டாளர் உறவுகள் பிரிவிலோ சேர்க்கப்பட்டுள்ளது. » நிறுவன வலைத்தளம் www.primowatercorp.com. என்னுடன் ப்ரிமோவின் தலைமைச் செயல் அதிகாரி டாம் ஹாரிங்டன் மற்றும் ப்ரிமோவின் தலைமை நிதி அதிகாரி ஜே வெல்ஸ் ஆகியோர் உள்ளனர். இந்த மாநாட்டு அழைப்பின் ஒரு பகுதியாக, எங்கள் விவாதங்களில் உங்களுக்கு உதவ, www.primowatercorp.com என்ற இணையதளத்தை நாங்கள் வழங்குகிறோம். டாம், மூன்றாம் காலாண்டின் மேலோட்டம் மற்றும் ப்ரிமோவின் மூலோபாயத் திட்டத்தில் நமது முன்னேற்றம் ஆகியவற்றுடன் இன்றைய அழைப்பைத் தொடங்குவார். பின்னர், ஜே நமது பிரிவு அளவிலான செயல்திறனை மதிப்பாய்வு செய்வார். அதோடு, நமது மூன்றாம் காலாண்டு செயல்திறனைப் பற்றி இன்னும் விரிவாக விவாதித்து, நான்காம் காலாண்டு மற்றும் 2022 முழு ஆண்டுக்கான நமது கண்ணோட்டத்தை வழங்குவோம். அதன் பிறகு, கேள்வி-பதில் அமர்வுக்கு முன்னதாக ஒரு நீண்டகாலக் கண்ணோட்டத்தை வழங்குவதற்காக, இந்த அழைப்பை மீண்டும் டாமிடம் ஒப்படைப்போம். பின்னர், ஜே நமது பிரிவு அளவிலான மூன்றாம் காலாண்டின் செயல்திறனை மதிப்பாய்வு செய்வார். அதோடு, நமது காலாண்டு செயல்திறனைப் பற்றி இன்னும் விரிவாக விவாதித்து, நான்காம் காலாண்டு மற்றும் 2022 முழு ஆண்டுக்கான நமது கண்ணோட்டத்தை வழங்குவோம். அதன் பிறகு, கேள்வி-பதில் அமர்வுக்கு முன்னதாக ஒரு நீண்டகாலப் பார்வையை வழங்குவதற்காக இந்த அழைப்பை மீண்டும் டாமிடம் ஒப்படைப்போம். அதன்பிறகு, ஜே நமது பிரிவு செயல்திறனைப் பகுப்பாய்வு செய்வார். மேலும், நமது மூன்றாம் காலாண்டு முடிவுகளைப் பற்றி இன்னும் விரிவாக விவாதித்து, நான்காம் காலாண்டு மற்றும் 2022 ஆம் ஆண்டு முழுமைக்குமான நமது வழிகாட்டுதல்களை வழங்குவோம். அதன்பின், கேள்விகளுக்குப் பதிலளிப்பதற்கு முன்பு, ஒரு நீண்டகால கண்ணோட்டத்தை வழங்குவதற்காக டாமை மீண்டும் அழைப்போம். அதன்பிறகு, ஜே நமது பிரிவு செயல்திறனைப் பகுப்பாய்வு செய்வார். மேலும், நமது மூன்றாம் காலாண்டு முடிவுகளைப் பற்றி இன்னும் விரிவாக விவாதித்து, நான்காம் காலாண்டு மற்றும் 2022 ஆம் ஆண்டு முழுமைக்குமான நமது வழிகாட்டுதல்களை வழங்கிய பின்னர், கேள்வி-பதில் அமர்விற்காக டாமை மீண்டும் அழைப்போம். முன்னர் வழங்கப்பட்டது.
நன்றி ஜான், அனைவருக்கும் காலை வணக்கம். இந்தக் காலாண்டின் முடிவுகளில் நான் மகிழ்ச்சியடைகிறேன், மேலும் நிறுவனத்தின் வெற்றிக்குத் தொடர்ந்து பங்களித்து வரும் அனைத்து ப்ரிமோ ஊழியர்களுக்கும் எனது நன்றியைத் தெரிவித்துக் கொள்கிறேன். குறிப்பாக, ஏப்ரல் 1 ஆம் தேதி தனது ஓய்வை அறிவித்த நமது தலைமை நிதி அதிகாரி ஜே வெல்ஸை நான் குறிப்பிட விரும்புகிறேன். ப்ரிமோவில் அவர் பணியாற்றிய காலத்தில் காட்டிய அர்ப்பணிப்பு மற்றும் மதிப்புமிக்க பங்களிப்புகளுக்காக ஜே-க்கு எனது நன்றியைத் தெரிவித்துக் கொள்கிறேன். ப்ரிமோ ஒரு வலுவான நிதிக் குழுவைக் கொண்டுள்ளது, மேலும் நிதி மற்றும் செயல்பாட்டு செயல்திறனை மேம்படுத்துவதில் ஜே முக்கியப் பங்காற்றியுள்ளார். சுமூகமான தலைமைப் பரிமாற்றத்திற்கு வழிவகுக்கும் வகையில், ஜே தனது ஓய்வு காலம் வரை ப்ரிமோவில் தொடர்ந்து பணியாற்றுவார் என்பதில் நான் மிகவும் மகிழ்ச்சியடைகிறேன், மேலும் அவரது ஓய்வுக்காலம் சிறப்பாக அமைய வாழ்த்துகிறேன். நன்றி ஜே. நாங்கள் எங்களின் தனித்துவமான 'வாட்டர் யுவர் வே' (Water Your Way) தளத்தில் தொடர்ந்து செயல்பட்டோம், மேலும் கிட்டத்தட்ட சாதனை அளவிலான பணவீக்கம் இருந்தபோதிலும், மூன்றாவது காலாண்டில் வலுவான உள்ளார்ந்த வருவாய் மற்றும் சரிசெய்யப்பட்ட EBITDA வளர்ச்சியை நாங்கள் வழங்கினோம். பல சேனல்கள் மற்றும் புவியியல் பகுதிகளில் மேம்பட்ட நீர் தீர்வுகளின் தொகுப்பு, வலுவான நுகர்வோர் ஆதரவு மற்றும் பொருளாதார மந்தநிலையைத் தாங்கும் வருவாய் தளம் ஆகியவற்றுடன் எங்கள் முதலீட்டுத் தத்துவம் அப்படியே உள்ளது. எங்கள் டிஜிட்டல் தளத்தில் தொடர்ச்சியான முதலீடு, வாட்டர் கூலர் விற்பனையை எங்கள் நீர் தீர்வுகளுடன் இணைக்கும் திறனை விரிவுபடுத்துதல் மற்றும் எங்கள் வழித்தட அடிப்படையிலான செயல்பாடுகளைத் தொடர்ந்து மேம்படுத்துதல் ஆகியவை எங்கள் நீண்டகால வளர்ச்சி இலக்குகளை அடைய ஒரு உறுதியான அடித்தளத்தை வழங்குகின்றன.
மூன்றாம் காலாண்டில், நாங்கள் வலுவான வருவாய் மற்றும் சரிசெய்யப்பட்ட EBITDA வளர்ச்சியை வழங்கினோம். இதன் விளைவாக, எங்களின் 2022 முழு ஆண்டுக்கான வருவாய் கணிப்பை $2.22-2.24 பில்லியனாக உயர்த்துகிறோம், இது 13% முதல் 14% வரையிலான இயல்பாக்கப்பட்ட வருவாய் வளர்ச்சிக்குச் சமமாகும். உள்ளார்ந்த வருவாய் 14-15% வளர்ந்தது மற்றும் சரிசெய்யப்பட்ட EBITDA $415 மில்லியன் முதல் $425 மில்லியன் வரை இருந்தது. மூன்றாம் காலாண்டில் ஒருங்கிணைந்த வருவாய் 6% உயர்ந்து $585 மில்லியனாக இருந்தது. 15% உள்ளார்ந்த வருவாய் வளர்ச்சி. அந்நியச் செலாவணியின் தாக்கம் மற்றும் வட அமெரிக்க ஒருமுறை பயன்படுத்தும் பாட்டில் தண்ணீர் வணிகத்திலிருந்து வெளியேறியதன் தாக்கத்தைத் தவிர்த்துப் பார்க்கையில், தொடர்ச்சியான நுகர்வோர் தேவை, அதிகரித்த விநியோக இயந்திர விற்பனை, நடந்துகொண்டிருக்கும் இணைப்பு மற்றும் கையகப்படுத்தல்கள், மேம்படுத்தப்பட்ட சேவை அளவீடுகள், ஒரு வழித்தடத்திற்கான அதிகரித்த வருவாய், மற்றும் அதிகரித்த சரியான நேரத்தில் மற்றும் முழுமையான விநியோகச் செயல்பாடு (OTIF), வாட்டர் டைரக்ட் மற்றும் எக்ஸ்சேஞ்ச் ஆகியவற்றில் தொடர்ச்சியான அளவு வளர்ச்சி, நிலைப்படுத்தப்பட்ட வாடிக்கையாளர் தளம் மற்றும் மறுநிரப்புதல், அத்துடன் எங்களின் புதுப்பிக்கப்பட்ட மொபைல் செயலியின் நன்மைகள் உள்ளிட்ட மேம்படுத்தப்பட்ட வாடிக்கையாளர் அனுபவம் ஆகியவற்றால் வருவாய் 18% வளர்ச்சி கண்டது. அந்நியச் செலாவணியின் தாக்கம் மற்றும் வட அமெரிக்க ஒருமுறை பயன்படுத்தும் பாட்டில் தண்ணீர் வணிகத்திலிருந்து வெளியேறியதன் தாக்கத்தைத் தவிர்த்துப் பார்க்கையில், தொடர்ச்சியான நுகர்வோர் தேவை, அதிகரித்த விநியோக இயந்திர விற்பனை, நடந்துகொண்டிருக்கும் இணைப்பு மற்றும் கையகப்படுத்தல்கள், மேம்படுத்தப்பட்ட சேவை அளவீடுகள், ஒரு வழித்தடத்திற்கான அதிகரித்த வருவாய், மற்றும் அதிகரித்த சரியான நேரத்தில் மற்றும் முழுமையான விநியோகச் செயல்பாடு (OTIF), வாட்டர் டைரக்ட் மற்றும் எக்ஸ்சேஞ்ச் ஆகியவற்றில் தொடர்ச்சியான அளவு வளர்ச்சி, நிலைப்படுத்தப்பட்ட வாடிக்கையாளர் தளம் மற்றும் மறுநிரப்புதல், அத்துடன் எங்களின் புதுப்பிக்கப்பட்ட மொபைல் செயலியின் நன்மைகள் உள்ளிட்ட மேம்படுத்தப்பட்ட வாடிக்கையாளர் அனுபவம் ஆகியவற்றால் வருவாய் 18% வளர்ச்சி கண்டது. நாணய மதிப்பின் தாக்கங்களையும், வட அமெரிக்காவில் ஒருமுறை பயன்படுத்தும் பாட்டில் தண்ணீர் வணிகத்திலிருந்து வெளியேறியதையும் தவிர்த்துப் பார்க்கையில், தொடர்ச்சியான நுகர்வோர் தேவை, அதிகரித்த விநியோக இயந்திர விற்பனை, நடைபெற்று வரும் இணைப்பு மற்றும் கையகப்படுத்தல் ஒப்பந்தங்கள், மேம்பட்ட விற்பனை நிலையச் செயல்திறன், மற்றும் விற்பனைப் பிரிவுகளின் வளர்ச்சி ஆகிய காரணிகளால் வருவாய் 18% வளர்ச்சி கண்டது. மேலும், சரியான நேரத்தில் மற்றும் முழுமையான விநியோகத்தில் (OTIF) அதிகரிப்பு, வாட்டர் டைரக்ட் மற்றும் எக்ஸ்சேஞ்ச் சேவைகளில் தொடர்ச்சியான அளவு வளர்ச்சி, நிலைப்படுத்தப்பட்ட வாடிக்கையாளர் தளம் மற்றும் மறுநிரப்புதல், மற்றும் எங்களின் மேம்படுத்தப்பட்ட மொபைல் செயலியின் நன்மைகள் உள்ளிட்ட மேம்பட்ட வாடிக்கையாளர் அனுபவம். அந்நியச் செலாவணி விளைவுகளைத் தவிர்த்தும், வட அமெரிக்காவில் ஒருமுறை பயன்படுத்தும் பாட்டில் தண்ணீர் வணிகத்திலிருந்து வெளியேறிய பின்னரும், தொடர்ச்சியான நுகர்வோர் தேவை, தண்ணீர் வழங்கும் கருவிகளின் விற்பனை அதிகரிப்பு, தொடர்ச்சியான இணைப்பு மற்றும் கையகப்படுத்தல்கள், மேம்பட்ட சேவைப் பதிவு, சரியான நேரத்தில் மற்றும் முழுமையான விநியோகச் செயலாக்கத்திலிருந்து (OTIF) கிடைத்த வருவாய் அதிகரிப்பு, வாட்டர் டைரக்ட் மற்றும் எக்ஸ்சேஞ்ச் ஆகியவற்றின் தொடர்ச்சியான வளர்ச்சி, நிலையான வாடிக்கையாளர் தளம் மற்றும் மறுநிரப்புதல், மற்றும் எங்களின் புதுப்பிக்கப்பட்ட மொபைல் செயலியின் நன்மைகள் உள்ளிட்ட மேம்பட்ட வாடிக்கையாளர் அனுபவம் ஆகியவற்றால் வருவாய் 18% அதிகரித்தது.
மூன்றாம் காலாண்டில், பணவீக்கத்தின் தாக்கத்தை விட அதிகமான விற்பனை அளவு, உயர்ந்த விலைகள் மற்றும் திறமையான செலவு மேலாண்மை ஆகியவை ஈடுசெய்ததால், சரிசெய்யப்பட்ட EBITDA 10% உயர்ந்து $117 மில்லியனாக ஆனது. இந்தக் காலாண்டிற்கான சரிசெய்யப்பட்ட EBITDA மார்ஜின் 20% ஆக இருந்தது, இது கடந்த ஆண்டை விட 80 அடிப்படைப் புள்ளிகள் அதிகமாகும். உலகளாவிய வாட்டர் டைரக்ட் வணிகத்தில், மூன்றாம் காலாண்டில் எங்கள் வாடிக்கையாளர் தளம் சுமார் 2.3 மில்லியனாக வளர்ந்தது. இயல்பான வாடிக்கையாளர் வருகை, புதிய வாடிக்கையாளர்களைப் பெறுதல் மற்றும் எங்கள் ஒருங்கிணைப்பு உத்தி ஆகியவற்றின் கலவையால், வளர்ச்சி கடந்த ஆண்டை விட 3.6% ஆக இருந்தது, அதே நேரத்தில் வாடிக்கையாளர்களைத் தக்கவைத்தல் முந்தைய காலாண்டுகளுடன் ஒப்பிடும்போது மாற்றமின்றி இருந்தது. எங்கள் வாட்டர் டைரக்ட் மற்றும் எக்ஸ்சேஞ்ச் பிரிவுகள் தொடர்ந்து வலுவான வருவாய் வளர்ச்சியைப் பதிவு செய்தன; மேம்பட்ட வாடிக்கையாளர் திருப்தி, அதிகரித்த விநியோக அதிர்வெண் மற்றும் உயர்ந்த சரக்கு இருப்பு நிலைகள் ஆகியவற்றால் உந்தப்பட்டு 17% இயல்பான வருவாய் வளர்ச்சி ஏற்பட்டது. மூன்றாம் காலாண்டின் முடிவில் நீர் பரிமாற்ற மையங்களின் எண்ணிக்கை அதிகரித்ததாலும், நீர் பரிமாற்றம் மற்றும் விநியோக இயந்திர விற்பனைக்கு இடையேயான இணைப்பு மேம்பட்டதாலும் நாங்கள் பயனடைந்தோம்.
எங்களின் நீர் நிரப்புதல் மற்றும் வடிகட்டுதல் வணிகம் தொடர்ந்து சிறப்பாகச் செயல்பட்டது. தோட்ட இயந்திரங்களின் விலை உயர்வு, இயந்திரங்களின் இயக்க நேரம் அதிகரிப்பு மற்றும் உயர் மட்ட நீர் வடிகட்டுதல் சேவைகள் ஆகியவற்றின் காரணமாக, இயல்பான வருவாய் காலாண்டுக்குக் காலாண்டு 11% அதிகரித்தது. விலை நெகிழ்வுத்தன்மையைப் பொறுத்தவரை வாடிக்கையாளர் போக்குகள் சாதகமாகவே உள்ளன. அழைப்பு மையச் செயல்பாடு, வாடிக்கையாளர் தக்கவைப்பு மற்றும் வாடிக்கையாளர் வளர்ச்சி போன்ற அளவீடுகளின் கலவையின் மூலம் நாங்கள் இதைக் கண்காணிப்பதால், அதிக விலைகளுடன் தொடர்புடைய வாடிக்கையாளர் விமர்சனங்கள் மிகக் குறைவாகவே உள்ளன. எங்களின் வாட்டர் கூலர் வணிகம் மூன்றாவது காலாண்டில் தொடர்ந்து மேம்பட்டது; வருவாய் 47% உயர்ந்ததுடன், சில்லறை விற்பனையாளர்கள் 270,000-க்கும் மேற்பட்ட வாட்டர் கூலர்களை விற்பனை செய்தனர். அதிகரித்த விளம்பர நடவடிக்கைகள், தயாரிப்பு விநியோகம் மற்றும் எங்களின் தற்போதைய வாடிக்கையாளர் தளத்திற்குள் ஊடுருவல் ஆகியவற்றால் உந்தப்படும் விற்பனை அளவு வளர்ச்சியை நாங்கள் தொடர்ந்து காண்கிறோம். எதிர்கால இயல்பான வளர்ச்சிக்கு ஒரு முக்கிய உந்துசக்தியாக விளங்கும் நீர் சேவை தொடர்பான வாட்டர் கூலர் விற்பனையை ஊக்குவிப்பதற்காக, எங்களின் வாட்டர் கூலர் விற்பனையுடன் பிரைமோ வாட்டர் கூப்பன்களை நாங்கள் இணைக்கிறோம்.
தண்ணீர் வழங்கும் கருவிகளைப் பொறுத்தவரை, அமெரிக்க சுங்க மற்றும் எல்லைப் பாதுகாப்புத் துறை சமீபத்தில் சுடு மற்றும் குளிர் நீர் வழங்கும் கருவிகளையும், வடிகட்டப்பட்ட நீர் வழங்கும் கருவிகளையும் மறுவகைப்படுத்தியுள்ளது. நவம்பர் 6, 2022 முதல், வழங்கும் கருவிகள் மற்றும் வடிகட்டிகளுக்கு 25% சுங்க வரி நீக்கப்படும், ஆனால் 2.7% சுங்க வரி விதிக்கப்படும். இந்த விலைக் குறைப்பு, ப்ரிமோவின் இறக்குமதி செய்யப்பட்ட பெரும்பாலான பொருட்களுக்குப் பொருந்தும். மேலும், சில்லறை மற்றும் இணையவழி வர்த்தக வாடிக்கையாளர்களுக்கு விற்கப்படும் எங்கள் வழங்கும் கருவிகளின் சராசரி விற்பனை விலையைச் சரிசெய்ய இது எங்களுக்கு உதவும். நீர் இணைப்புகளின் எண்ணிக்கை அதிகரிப்பதால், பொருட்களின் விலை குறைந்து, அதன் விளைவாக விலைக் குறைப்புகள் ஏற்படுவதன் மூலம் நீர் சூடாக்கிகளின் விற்பனை வேகமடையும் என்று நாங்கள் எதிர்பார்க்கிறோம். விநியோகச் சங்கிலி வழியாக புதிய சரக்குகள் வருவதால், 2023-ல் பொருட்களின் விலை குறையும். எங்களின் நேரடி நீர் வழங்கல் மற்றும் நீர் வடிகட்டுதல் பிரிவுகளில் உள்ள வாடிக்கையாளர்களுக்கு குத்தகைக்கு விடப்படும் தண்ணீர் வழங்கும் கருவிகளுடன் தொடர்புடைய குறைந்த மூலதனச் செலவுகளால் நாங்கள் பயனடைவோம்.
எண்களைப் பொறுத்தவரை, எங்களின் சமீபத்திய மேம்படுத்தலின் நேரடி விளைவாக, தற்போது iOS மற்றும் ஆண்ட்ராய்டு தளங்களில் 4.9 மதிப்பீட்டைக் கொண்டுள்ள My Water+ மொபைல் செயலியில் நாங்கள் செய்த முதலீட்டில் ஏற்பட்டுள்ள முன்னேற்றத்தில் நாங்கள் மகிழ்ச்சியடைகிறோம். 2021-ஆம் ஆண்டின் இறுதியிலிருந்து, எங்களின் Google Online நற்பெயர் மதிப்பெண் 63% அதிகரித்துள்ளது மற்றும் எங்களின் Google My Business மதிப்பெண் 46% அதிகரித்துள்ளது. இந்தத் தரவரிசைகள் முந்தைய காலாண்டுகளை விட ஒரு குறிப்பிடத்தக்க முன்னேற்றமாகும், மேலும் எங்களின் டிஜிட்டல் மற்றும் வாடிக்கையாளர் ஈடுபாட்டு முயற்சிகளில் உள்ள நம்பிக்கையை வலுப்படுத்துகின்றன. எங்கள் வாடிக்கையாளர்களுக்கு மிகச்சிறந்த டிஜிட்டல் தீர்வுகளை வழங்குவதில் நாங்கள் தொடர்ந்து முதலீடு செய்வோம். எங்களின் டிஜிட்டல் இ-காமர்ஸ் தளத்தின் பெரும்பகுதியை நாங்கள் இப்போது மறுவடிவமைத்துள்ளதால், உள் மற்றும் வெளி ஆதாரங்களின் கலவையின் மூலம் அதன் செயல்திறனை மேலும் மேம்படுத்துவதற்காக, எங்கள் water.com வலைத்தளத்தை மறுவடிவமைப்பதில் இப்போது எங்கள் கவனத்தைத் திருப்புவோம். மேலும் விவரங்களுக்கு துணைப் பொருட்களில் உள்ள ஸ்லைடுகள் 9 மற்றும் 10-ஐப் பார்க்கவும்.
2022-ல், பல நிறுவனங்களைப் போலவே, தொழிலாளர், எரிபொருள், சரக்கு மற்றும் பிற செயல்பாட்டுச் செலவுகளில் கணிசமான அதிகரிப்புகளை நாங்கள் எதிர்கொண்டோம். இந்த அதிகரிப்புகள், மூன்றாம் காலாண்டில் நாங்கள் மேற்கொண்ட விலை நிர்ணய நடவடிக்கைகளால் முழுமையாக ஈடுசெய்யப்பட்டன. வாடிக்கையாளர் அனுபவத்தைத் தொடர்ந்து மேம்படுத்துவதன் மூலம், இந்த அதிகரிப்பை ஈடுசெய்வதில் ப்ரிமோ குழு ஒரு சிறந்த பணியைச் செய்துள்ளது. கடந்த காலாண்டில் விவாதித்தபடி, வட அமெரிக்க தானியங்கி வழித்தட உகப்பாக்கக் கருவியான ARO, வழித்தடங்களைச் சாத்தியமான மிகவும் திறமையான வழித்தடங்களாகப் பிரிக்கிறது. இதன் மூலம், வழித்தட விற்பனைப் பிரதிநிதிகள் வாடிக்கையாளர்களுடன் செலவிடும் நேரத்தை இது அதிகபட்சமாக்குகிறது, வழித்தடக் கமிஷன் நேரத்திலிருந்து கிடைக்கும் வருவாயை அதிகரிக்கிறது, எதிர்கால இயல்பான வளர்ச்சிக்காக வழித்தடச் செயலாக்கத் திறனை விடுவிக்கிறது, மற்றும் வாகனத்தை ஓட்டுவதில் செலவிடும் நேரத்தைக் குறைக்கிறது. ARO ஒரு முக்கிய செயல்பாட்டு முன்னெடுப்பாகத் தொடர்கிறது. உதாரணமாக, ஆகஸ்ட் மாதத்தை விட செப்டம்பர் மாதத்தில் நாங்கள் ஒரு நாளைக்கு 23 கூடுதல் வழித்தடங்களில் இயங்கினோம், ஆனால் மொத்தமாக ஓட்டப்பட்ட மைல்களில் எந்த அதிகரிப்பும் இல்லை. இது, செயல்படுத்தும் குழுவின் கடின உழைப்பின் நேரடி விளைவாகும்.
மேலும், வட அமெரிக்காவில் உள்ள ஒவ்வொரு தளத்திற்குமான எங்கள் ஆண்டு வருவாய், கடந்த ஆண்டை விட கிட்டத்தட்ட 22% அதிகரித்துள்ளது. இந்த முயற்சிகள், அதிகரித்து வரும் செலவுகளை ஈடுசெய்வதிலும், செயல்பாட்டுத் திறனையும் வாடிக்கையாளர் சேவையையும் மேம்படுத்துவதிலும் ஒரு முக்கியப் பங்கு வகிக்கின்றன. அத்துடன், எங்கள் நீர் பரிமாற்ற வணிகத்தை வளர்ப்பதற்கான முயற்சிகளுக்கு ஆதரவளிக்கும் வகையில், விநியோகத்தின் அதிர்வெண்ணை அதிகரிக்கவும் இவை எங்களை அனுமதிக்கின்றன. இனிவரும் காலங்களில், எங்கள் வளர்ச்சி வழிமுறைக்கு ஆதரவளிக்கவும், எங்கள் வழித்தட அடிப்படையிலான தளத்தின் செயல்பாட்டுத் திறனை மேம்படுத்தவும் நாங்கள் வெளி ஆலோசகர்களைத் தேர்ந்தெடுக்கிறோம். 2022-ஆம் முழு ஆண்டிற்கான வருவாய், வட அமெரிக்காவில் உள்ள ஒருமுறை பயன்படுத்தும் பாட்டில் நீர் சில்லறை வணிகத்திலிருந்து வெளியேறுவதைச் சரிசெய்த பிறகு, 13% முதல் 14% வரையிலான இயல்பான வருவாய் வளர்ச்சி விகிதத்துடன், $2.22 பில்லியனிலிருந்து $2.24 பில்லியனாக அதிகரிக்கும் என்று எதிர்பார்க்கப்படுகிறது. 2022-ஆம் முழு ஆண்டிற்கான சரிசெய்யப்பட்ட EBITDA, $415 மில்லியன் முதல் $425 மில்லியன் வரையிலான வரம்பில் இருக்கும் என்று நாங்கள் எதிர்பார்க்கிறோம்.
நுகர்வோர் மற்றும் பெருநிறுவன உறுப்பினர்களுக்கு நேரடியாக புட்டியில் அடைக்கப்பட்ட தண்ணீரை வழங்கும் காஸ்ட்கோவின் பிரத்யேக விநியோகஸ்தராக ஆவதற்கான ஐந்தாண்டு ஒப்பந்தம் எங்களுக்கு வழங்கப்பட்டுள்ளது. இந்த செயல்பாட்டு அதிகரிப்பும், நீர் மாற்று தளங்களின் அதிகரிப்பும், 2024 ஆம் ஆண்டு வரையிலான எங்களின் இயல்பான வளர்ச்சி முன்னறிவிப்பை ஆதரிக்கின்றன. எங்களிடம் ஒரு வலுவான இருப்புநிலைக் குறிப்பும், உறுதியான லாப வரம்புகளும் உள்ளன, மேலும் நாங்கள் நீண்டகால வருவாய் மற்றும் லாப வளர்ச்சியை நோக்கிய பாதையில் இருக்கிறோம். வலுவான ஒற்றை இலக்க வருடாந்திர இயல்பான வருவாய் வளர்ச்சியுடன் எங்களின் 2024 ஆம் ஆண்டுக்கான வருவாய் வழிகாட்டுதலை நாங்கள் தக்கவைத்துக் கொள்கிறோம், மேலும் எங்களின் 2024 ஆம் ஆண்டுக்கான சரிசெய்யப்பட்ட EBITDA வழிகாட்டுதலை சுமார் $530 மில்லியனாக உயர்த்துகிறோம், இதன் சரிசெய்யப்பட்ட EBITDA லாப வரம்பு சுமார் 21% ஆகும்.
செயல்பாட்டு, டிஜிட்டல் மற்றும் வாடிக்கையாளர் மேம்பாடுகளில் எங்களின் செயல்திறனின் அடிப்படையில், 2022 மற்றும் 2024-க்கு இடையில் எங்களின் கூடுதல் மூலதன முதலீட்டை 150 மில்லியன் டாலரிலிருந்து 110 மில்லியன் டாலராகக் குறைப்போம். குறிப்பாக, இது 2023 மற்றும் 2024-ல் 50 மில்லியன் டாலராக இருந்த முதலீட்டை, அதே காலகட்டத்தில் சுமார் 30 மில்லியன் டாலராகக் குறைப்பதாகும். எங்களின் செயல்திறன் மீதான நம்பிக்கையின் அடிப்படையில் இந்த முடிவு எடுக்கப்பட்டுள்ளது; இது, எங்களின் 2024-ஆம் ஆண்டுக்கான வழிகாட்டுதலைப் பூர்த்தி செய்யும் அதே வேளையில், முதலீட்டைக் குறைக்கவும் எங்களுக்கு உதவுகிறது. இறுதியாக, எங்களின் இந்த உத்தி சிறப்பாகச் செயல்படுகிறது என்பதை மீண்டும் வலியுறுத்த விரும்புகிறேன். எங்களின் 2022-ஆம் ஆண்டுக்கான கணிப்பை எட்டுவதிலும், 2024-ஆம் ஆண்டுக்கான நீண்டகாலக் கணிப்பை நனவாக்குவதிலும் நாங்கள் நம்பிக்கையுடன் இருக்கிறோம்.
நமது மூன்றாம் காலாண்டு நிதி முடிவுகளை மேலும் விரிவாக ஆய்வு செய்வதற்காக, இப்போது நமது தலைமை நிதி அதிகாரி ஜே வெல்ஸிடம் பொறுப்பை ஒப்படைக்கிறேன்.
டாம் அவர்களுக்கு நன்றி, அனைவருக்கும் காலை வணக்கம். மூன்றாம் காலாண்டின் முடிவுகளுடன் தொடங்குவோம். ஒருங்கிணைந்த வருவாய் 551 மில்லியன் டாலரிலிருந்து 585 மில்லியன் டாலராக, 6% உயர்ந்தது. அந்நியச் செலாவணி விளைவுகளைத் தவிர்த்து, வட அமெரிக்காவில் ஒருமுறை பயன்படுத்தும் பாட்டில் தண்ணீர் சில்லறை விற்பனை வணிகம் மூடப்பட்டதைச் சரிசெய்த பிறகு கணக்கிடப்படும் ஒருங்கிணைந்த இயல்பான வருவாய், இந்தக் காலாண்டில் 15% அதிகரித்துள்ளது. சரிசெய்யப்பட்ட EBITDA 10 சதவீதம் உயர்ந்து 117 மில்லியன் டாலராக ஆனது. அந்நியச் செலாவணி இல்லாத, சரிசெய்யப்பட்ட EBITDA 14% அதிகரித்தது, இது லாப வரம்புகளில் 80 அடிப்படைப் புள்ளிகள் அதிகரிப்பைக் குறிக்கிறது. டாம் கூறியது போல், உயரும் விலைகள், அதிகரிக்கும் விற்பனை அளவுகள் மற்றும் அதிக தேவை ஆகியவற்றின் தாக்கம் லாபத்தன்மையில் அதிகரிப்புக்கு வழிவகுத்தது.
இந்தக் காலாண்டில், நாங்கள் எங்களது இலக்கு பணியாளர் எண்ணிக்கையைத் தக்கவைத்துக்கொண்டதுடன், வழித்தட விநியோகத்தின் மூலம் 98%-க்கும் அதிகமான மருத்துவர் விற்பனையை அடைந்தோம். எங்கள் பணியாளர்கள் மீதான கூடுதல் முதலீடும், எங்களின் முன்கணிப்புப் பணியாளர் மாதிரிகளும், 2022-ஆம் ஆண்டு முழுவதற்கும் அதற்குப் பின்னரும் எங்களது இலக்குகளை அடைய உதவும் என்று நாங்கள் நம்புகிறோம்.
காலாண்டில் எங்கள் பிரிவு செயல்திறனைப் பொறுத்தவரை, வட அமெரிக்க வருவாய் 413 மில்லியன் டாலரிலிருந்து 407 மில்லியன் டாலராக அதிகரித்துள்ளது.
இயல்பான வருவாய் 18% அதிகரித்தது. வாட்டர் டைரக்ட் மற்றும் வாட்டர் எக்ஸ்சேஞ்ச் பிரிவுகளில் ஏற்பட்ட 17% இயல்பான வளர்ச்சியே இந்த வளர்ச்சிக்குக் காரணமாக அமைந்தது. இதில் 11% விலைக் கலவை வளர்ச்சியும், 6% அளவு வளர்ச்சியும் அடங்கும்.
எங்கள் ஐரோப்பியப் பிரிவில், வருவாய் 6% அதிகரித்து $71 மில்லியனாக உயர்ந்தது. அந்நியச் செலாவணி விளைவுகளைத் தவிர்த்து, எங்களின் 'வாட்டர் டைரக்ட்' வணிகம், குடியிருப்பு வாடிக்கையாளர் தளத்தின் வளர்ச்சி மற்றும் ஐரோப்பியர்கள் அலுவலகங்களுக்குத் திரும்புவதால் ஏற்படும் B2B பரிவர்த்தனை அளவுகள் ஆகியவற்றின் காரணமாக, இயல்பான வருவாய் 15% வளர்ச்சி கண்டது.
ஐரோப்பாவில் சரிசெய்யப்பட்ட EBITDA 8 சதவீதம் அதிகரித்து $16 மில்லியனாக உயர்ந்தது. அந்நிய செலாவணி விளைவுகளைத் தவிர்த்து, சரிசெய்யப்பட்ட EBITDA 29% அதிகரித்துள்ளது.
நான்காம் காலாண்டு மற்றும் முழு ஆண்டுக்கான எங்கள் வழிகாட்டுதல்களைப் பொறுத்தவரை, இன்றுவரை எங்களிடம் உள்ள தகவல்களின் அடிப்படையில், நான்காம் காலாண்டில் தொடர் செயல்பாடுகளிலிருந்து கிடைக்கும் ஒருங்கிணைந்த வருவாய் $540 மில்லியன் முதல் $560 மில்லியன் வரையிலும், எங்கள் நான்காம் காலாண்டின் சரிசெய்யப்பட்ட EBITDA $102 மில்லியன் முதல் $112 மில்லியன் வரையிலும் இருக்கும் என எதிர்பார்க்கிறோம்.
2022 ஆம் முழு ஆண்டுக்கான வருவாய், முன்பு கணிக்கப்பட்டதை விட சற்றே அதிகமாக, $2.22 பில்லியன் முதல் $2.24 பில்லியன் வரையிலான வரம்பில் இருக்கும் என எதிர்பார்க்கப்படுகிறது. நார்தர்ன் டிஸ்போசபிள் பாட்டில்டு வாட்டர் ரீடெய்ல் நிறுவனத்திலிருந்து வெளியேறியதைச் சரிசெய்த பிறகு, இயல்பாக்கப்பட்ட வருவாய் வளர்ச்சி 13% முதல் 14% வரை இருக்கும். அமெரிக்க வணிகம்
2022 ஆம் முழு ஆண்டுக்கான சரிசெய்யப்பட்ட EBITDA, $415 மில்லியன் முதல் $425 மில்லியன் வரையிலான வரம்பில் இருக்கும் என்று நாங்கள் தொடர்ந்து எதிர்பார்க்கிறோம். ரொக்க வரிகள் சுமார் US$10 மில்லியனாகவும், வட்டிச் செலவுகள் சுமார் US$60 மில்லியனாகவும், மூலதனச் செலவினங்கள் சுமார் US$200 மில்லியனாகவும் இருக்கும் என்று நாங்கள் எதிர்பார்க்கிறோம்.
நிலையான இயல்பான வருவாய் வளர்ச்சியை வழங்குவதற்கான எங்கள் திறனில், 2022-ஆம் ஆண்டின் எங்கள் முடிவுகள் நம்பிக்கையை வலுப்படுத்துகின்றன. எங்களின் இயல்பான வளர்ச்சி வாய்ப்புகளைத் தக்கவைத்துக் கொள்ளும் வகையில், சமீபத்தில் எங்கள் எக்ஸ்சேஞ்ச் வணிகத்தில் புதிய விநியோக மையங்களை நாங்கள் கையகப்படுத்தியுள்ளோம்; எங்கள் காஸ்ட்கோ ஸ்டோர் நிகழ்வுகளின் புவியியல் விரிவாக்கம், வட அமெரிக்கா மற்றும் எங்கள் வாட்டர் டைரக்ட் வணிகத்தில் குறிப்பிடத்தக்க அதிகரிப்புக்கு வழிவகுத்துள்ளது; மேலும், எங்கள் நிகழ்வுகளின் எண்ணிக்கை, எங்கள் ரீஃபில் வணிகத்தின் செயல்திறனை மேம்படுத்தியுள்ளது. சேவை மேம்பாடுகள் மற்றும் டிஜிட்டல் தொழில்நுட்பங்களில் முதலீடுகள் மூலம் வாடிக்கையாளர் அனுபவத்தை மேம்படுத்துவதற்கான எங்கள் அர்ப்பணிப்பின் விளைவாகவே இந்த வெற்றிகள் கிடைத்துள்ளன.
வலுவான ஒற்றை இலக்க வருடாந்திர உள்ளார்ந்த வருவாய் வளர்ச்சியுடன், எங்களின் 2024 ஆம் ஆண்டுக்கான வருவாய் வழிகாட்டுதலை நாங்கள் தக்கவைத்துக் கொள்கிறோம், மேலும் எங்களின் 2024 ஆம் ஆண்டுக்கான சரிசெய்யப்பட்ட EBITDA வழிகாட்டுதலை சுமார் $530 மில்லியனாக உயர்த்துகிறோம். 2022 ஆம் ஆண்டில், பல நிறுவனங்களைப் போலவே, தொழிலாளர் செலவுகள், எரிபொருள், சரக்கு மற்றும் பிற செயல்பாட்டுச் செலவுகளில் நாங்கள் குறிப்பிடத்தக்க அதிகரிப்புகளை எதிர்கொள்வோம், ஆனால் விலை நிர்ணயம் மற்றும் செயல்திறன் முயற்சிகள் மூலம் இதை நாங்கள் வெற்றிகரமாக ஈடுசெய்துள்ளோம். பணவீக்கத்தின் பாதகமான விளைவுகளை ஈடுசெய்ய அதிக விலைகளை நிர்ணயித்து இந்தச் செலவுகளை நாங்கள் வெற்றிகரமாக ஈடுசெய்தபோதிலும், இந்த விலை நிர்ணயத்தால் ஏற்பட்ட வருவாய் அதிகரிப்பு, அதிக செலவுகளால் ஈடுசெய்யப்பட்டதை விட அதிகமாக இருந்ததால், இது எங்களின் சரிசெய்யப்பட்ட EBITDA லாப விகிதத்தைப் பாதித்தது. எங்களின் கூடுதல் பணவீக்க-சரிசெய்யப்பட்ட விலை நிர்ணயத்தின் தாக்கத்தைக் கணக்கில் எடுத்துக்கொண்டால், எங்களின் 2024 ஆம் ஆண்டுக்கான சரிசெய்யப்பட்ட EBITDA லாப விகிதம் சுமார் 21% ஆக இருக்கும் என்று எதிர்பார்க்கப்படுகிறது.
இயல்பான வருவாய் வளர்ச்சியை ஆதரிப்பதற்கும், எங்களின் சரிசெய்யப்பட்ட EBITDA லாப வரம்பை அதிகரிப்பதற்கும், மூலதனச் செலவினங்களில் கூடுதலாக 150 மில்லியன் டாலர் முதலீடு செய்யும் எங்கள் நோக்கத்தை நாங்கள் முன்னதாக அறிவித்திருந்தோம். இந்தக் கூடுதல் முதலீட்டை, ஆண்டுக்கு 50 மில்லியன் அமெரிக்க டாலரிலிருந்து 2023 மற்றும் 2024 ஆம் ஆண்டுகளில் ஆண்டுக்குச் சுமார் 30 மில்லியன் அமெரிக்க டாலராகக் குறைக்க நாங்கள் முடிவு செய்துள்ளோம்.
2025-ஆம் ஆண்டுக்கான எங்களின் இயல்பாக்கப்பட்ட மொத்த மூலதனச் செலவினமான, வருவாயில் சுமார் 7% என்ற நிலைக்கு மீண்டும் வருகிறோம். டாம் குறிப்பிட்டது போல, இந்த முடிவு எங்கள் செயல்திறன் எண்களின் மீதான நம்பிக்கையின் அடிப்படையில் எடுக்கப்பட்டது. இது, 2024-ஆம் ஆண்டுக்கான எங்கள் வழிகாட்டுதலைப் பூர்த்தி செய்யும் அதே வேளையில், எங்கள் முதலீட்டைக் குறைக்கவும் அனுமதிக்கிறது. கடந்த காலாண்டில் நாங்கள் குறிப்பிட்டது போல, கணிசமான மதிப்பு உயர்வைக் கண்ட கலிபோர்னியாவில் உள்ள பல சொத்துக்களை விற்பனை செய்வது குறித்து நாங்கள் ஆராய்ந்து வருகிறோம். ஆர்வம் தொடர்ந்து அதிகமாகவே உள்ளது, மேலும் இந்தச் செயல்முறையை முன்னெடுத்துச் செல்ல சம்பந்தப்பட்ட தரப்பினருடன் நாங்கள் பணியாற்றி வருகிறோம்.
மேலும், 2023-ஆம் ஆண்டுக்குள் கடன் சுமையை 3x-க்குக் கீழும், 2024-ஆம் ஆண்டின் இறுதிக்குள் 2.5x-க்குக் கீழும் குறைப்பதில் நாங்கள் தொடர்ந்து கவனம் செலுத்துகிறோம். நினைவூட்டலாக, எங்களின் தற்போதைய கடன் முதிர்வுகள் 2027 மற்றும் 2028-ஆம் ஆண்டுகளில் உள்ளன, எனவே நாங்கள் தற்போது எங்கள் கடன்களில் எதையும் மறுநிதியளிப்பு செய்ய வேண்டிய கட்டாயத்தில் இல்லை, மேலும் தற்போதைய கடன் கட்டமைப்பில் நாங்கள் திருப்தி அடைகிறோம்.
2024-ஆம் ஆண்டுக்கான எங்கள் கண்ணோட்டம், 2024-க்குள் பங்குதாரர்களுக்கு 36 மில்லியன் டாலர்களைச் சேர்க்கும் எங்களின் திட்டமிடப்பட்ட பல ஆண்டு ஈவுத்தொகை அதிகரிப்புத் திட்டத்தையும், கடந்த காலாண்டில் அறிவிக்கப்பட்ட 100 மில்லியன் டாலர் மதிப்பிலான சந்தர்ப்பவாதப் பங்கு மீள்வாங்கல் திட்டத்தையும் ஆதரிக்கிறது. இது, வருவாய் மற்றும் இலாப வளர்ச்சியை ஊக்குவிப்பதற்காக நாங்கள் முன்னர் அறிவித்திருந்த கூடுதல் முதலீட்டுத் திட்டத்தை அடிப்படையாகக் கொண்டது.
ஆகஸ்ட் 9, 2022 அன்று, எங்கள் இயக்குநர்கள் குழு, ஆகஸ்ட் 15 அன்று தொடங்கிய 100 மில்லியன் டாலர் மதிப்பிலான ஒரு வாய்ப்புசார் பங்கு மீள்வாங்கல் திட்டத்திற்கு ஒப்புதல் அளித்தது. இந்தக் காலாண்டில், நாங்கள் சுமார் 11 மில்லியன் டாலருக்கு ஏறத்தாழ 800,000 பங்குகளை மீள்வாங்கினோம். இந்த மீள்வாங்கல் திட்டம், எங்கள் எதிர்காலச் செயல்பாடு மற்றும் தொடர்ச்சியான நீண்டகாலப் பணப்புழக்க உருவாக்கத்தின் மீதான இயக்குநர்கள் குழுவின் நம்பிக்கையைப் பிரதிபலிக்கிறது. மேலும், எங்கள் பங்குதாரர்களுக்கு அடிப்படை மதிப்பை உருவாக்குவதில் எங்களின் தொடர்ச்சியான அர்ப்பணிப்பையும் இது வெளிப்படுத்துகிறது. நேற்று எங்கள் இயக்குநர்கள் குழு, ஒரு சாதாரணப் பங்கிற்கு 0.07 டாலர் காலாண்டு ஈவுத்தொகைக்கு ஒப்புதல் அளித்தது – எங்கள் வளர்ச்சிக் கண்ணோட்டமானது, எங்கள் வளர்ச்சிக்கும் ஆண்டு ஈவுத்தொகை உயர்வுக்குமான நிதியை வழங்கும். நினைவூட்டலாக, எங்கள் பல்லாண்டு ஈவுத்தொகைத் திட்டத்தில் 2022, 2023 மற்றும் 2024 ஆம் ஆண்டுகளில் ஒரு பங்கிற்கு 0.01 டாலர் காலாண்டு ஈவுத்தொகை உயர்வு அடங்கும்.
ஈவுத்தொகை அதிகரிப்பின் மூலம், 2022-ஆம் ஆண்டில் பங்குதாரர்களுக்கு 6 மில்லியன் டாலருக்கும் அதிகமான கூடுதல் தொகையும், 2024-ஆம் ஆண்டின் இறுதிக்குள் 36 மில்லியன் டாலரும் திரும்பக் கிடைக்கும். மீதமுள்ள மூலதனப் பயன்பாட்டுப் பகுதிகளில், எங்களின் இணைப்பு மற்றும் கையகப்படுத்துதல் (M&A) நடவடிக்கைகள் அடங்கும். ஈவுத்தொகை அதிகரிப்பின் மூலம், 2022-ஆம் ஆண்டில் பங்குதாரர்களுக்கு 6 மில்லியன் டாலருக்கும் அதிகமான கூடுதல் தொகையும், 2024-ஆம் ஆண்டின் இறுதிக்குள் 36 மில்லியன் டாலரும் திரும்பக் கிடைக்கும். மீதமுள்ள மூலதனப் பயன்பாட்டுப் பகுதிகளில், எங்களின் இணைப்பு மற்றும் கையகப்படுத்துதல் (M&A) நடவடிக்கைகள் அடங்கும். ஈவுத்தொகை அதிகரிப்பின் மூலம் 2022-ல் பங்குதாரர்களுக்குக் கூடுதலாக 6 மில்லியன் டாலருக்கும் அதிகமாகவும், 2024-ஆம் ஆண்டின் இறுதிக்குள் 36 மில்லியன் டாலராகவும் வருமானம் கிடைக்கும். மீதமுள்ள மூலதன ஒதுக்கீட்டுப் பகுதியில் எங்களின் இணைப்பு மற்றும் கையகப்படுத்தல்கள் அடங்கும். ஈவுத்தொகை அதிகரிப்பின் மூலம் 2022-ல் பங்குதாரர்களுக்கு 6 மில்லியன் டாலருக்கும் அதிகமான கூடுதல் மூலதனமும், 2024-ஆம் ஆண்டின் இறுதிக்குள் 36 மில்லியன் டாலரும் திரும்பக் கிடைக்கும். மூலதன ஒதுக்கீட்டின் மற்ற துறைகளில் எங்களின் இணைப்பு மற்றும் கையகப்படுத்துதல்களும் அடங்கும். 2022-க்குள், எங்களின் 40-60 மில்லியன் டாலர் இலக்கின் கீழ் எல்லையை நெருங்கிவிடுவோம் என எதிர்பார்க்கிறோம். நான் இப்போது இந்த அழைப்பை டாமிற்கு அனுப்புகிறேன்.
நன்றி ஜே. கடந்த ஆண்டு எங்களுக்கு திருப்தியளிக்கிறது, மேலும் எதிர்காலத்தை நம்பிக்கையுடன் எதிர்நோக்குகிறோம். ப்ரிமோ வாட்டரின் முதலீட்டுக் கொள்கை சீரானது என்று நாங்கள் கருதுகிறோம். வட அமெரிக்கா மற்றும் ஐரோப்பாவில் உள்ள தேசிய மற்றும் உள்ளூர் பிராண்டுகளுக்கான ஒரே முழுமையான திறந்த சுத்தமான நீர் நுகர்வோர் தளம் நாங்கள் தான். இது, பொருளாதார மந்தநிலையைத் தாங்கக்கூடிய, கணிக்கக்கூடிய ஒரு வருமான ஆதாரமாகும். இங்கு நாங்கள் வீடு மற்றும் கடை நுகர்வோரையும், கவர்ச்சிகரமான உயர் மட்டப் பிரமுகர்களையும் சந்திக்கிறோம். எங்களின் நீர் சேவைகளில் ஒன்றுடன் இணைக்கப்பட்ட நீர் வழங்கும் இயந்திர விற்பனையானது, எதிர்கால இயல்பான வளர்ச்சிக்கு ஒரு முக்கிய உந்துசக்தியாக அமையும். எங்களின் பரந்த ESG முயற்சிகளின் ஒரு பகுதியாக, உடல்நலம் மற்றும் நல்வாழ்வு குறித்த நுகர்வோர் விழிப்புணர்வு அதிகரிப்பு மற்றும் பழுதடைந்த நீர் உள்கட்டமைப்பு போன்ற பல சாதகமான காரணிகளின் ஆதரவுடன், 2030-க்குள் எங்கள் நீர் பாதுகாப்பு இலக்குகளை அடைவதில் தொடர்ந்து கவனம் செலுத்துகிறோம்.
நாங்கள் முன்னெப்போதையும் விட வலிமையான மற்றும் சிக்கனமான வணிகமாக மாறியுள்ளோம் என்பதை மீண்டும் வலியுறுத்த விரும்புகிறேன். கடந்த சில ஆண்டுகளில், ஒரு சுத்தமான நீர் நிறுவனமாக எங்களின் முக்கியத் திறன்களில் கவனம் செலுத்துவதன் மூலம் நாங்கள் குறிப்பிடத்தக்க முன்னேற்றம் அடைந்துள்ளோம். குளிர்பானங்கள் மற்றும் காபி வணிகத்திலிருந்து வெளியேறி, பாரம்பரிய உயர்தர வணிகங்களைக் கையகப்படுத்த நாங்கள் எடுத்த மூலோபாய முடிவின் நேரடி விளைவாக, இன்று நாங்கள் ஒரு மாறுபட்ட நிறுவனமாக இருக்கிறோம் என்பதைப் புரிந்துகொள்வது அவசியம்.
இதன் விளைவாக, எங்களிடம் ஒரு வலுவான இருப்புநிலைக் குறிப்பு, வலுவான நீண்டகால வளர்ச்சி வாய்ப்புகள் மற்றும் மிகவும் கவர்ச்சிகரமான லாப வரம்புகள் உள்ளன, அவை கடந்த காலாண்டில் 20% ஆக உயர்ந்தன. சரிசெய்யப்பட்ட EBITDA லாப வரம்புகளில் காலாண்டுக்கு காலாண்டு ஏற்ற இறக்கங்கள் இருந்தபோதிலும், இந்தச் சாதனையை எங்களின் 2024 ஆம் ஆண்டுக்கான சரிசெய்யப்பட்ட EBITDA லாப வரம்பு இலக்கை நோக்கிய ஒரு முக்கியமான மைல்கல்லாக நாங்கள் கருதுகிறோம்.
எங்களின் நீண்டகால இயல்பான வருவாய் வளர்ச்சி வாய்ப்புகள் வலுவாக உள்ளன. 2024-ஆம் ஆண்டுக்கான எங்கள் கண்ணோட்டத்தில் நாங்கள் தொடர்ந்து நம்பிக்கை கொண்டுள்ளோம், ஏனெனில் வலுவான ஒற்றை இலக்க வருடாந்திர இயல்பான வருவாய் வளர்ச்சியை நாங்கள் கணிக்கிறோம். மேலும், 2022-ஆம் ஆண்டில் எங்களின் வலுவான செயல்பாட்டின் அடிப்படையில், எங்களின் புதுப்பிக்கப்பட்ட 2024 வழிகாட்டுதல் சரிசெய்யப்பட்ட EBITDA-வை சுமார் $530 மில்லியனாக உயர்த்துகிறது; சரிசெய்யப்பட்ட மார்ஜின் EBITDA சுமார் 21% ஆகவும், சரிசெய்யப்பட்ட EPS $1.10 மற்றும் $1.20-க்கு இடையில் ஆகவும், நிகர கடன் சுமை 2.5x-க்குக் குறைவாகவும், ROIC 12%-க்கு அதிகமாகவும் உள்ளது.
வரும் காலத்தில், எங்களின் தனித்துவமான நீர் தளத்தைத் தொடர்ந்து பயன்படுத்தி, சில முக்கிய முன்னுரிமைகளில் கவனம் செலுத்துவதன் மூலம், எங்களின் சுத்தமான நீர் மாதிரியைப் பயன்படுத்தி நான்காம் காலாண்டில் இயல்பாக்கப்பட்ட வருவாயை $540 மில்லியனிலிருந்து $560 மில்லியனாக உயர்த்துவோம். நாங்கள் 14% முதல் 15% வரை இயல்பான வருவாய் வளர்ச்சியைப் பெறுவோம். நாங்கள் எங்களின் ரேசர்/ரேசர் பிளேடு மாதிரியைத் தொடர்ந்து பயன்படுத்துகிறோம்; இதில், விற்கப்படும் விநியோகிகளின் எண்ணிக்கையின் வளர்ச்சி வருவாய் வளர்ச்சியைத் தூண்டுகிறது, மேலும் வருவாய் வளர்ச்சி இணைப்புக்கு வெகுமதி அளிக்கிறது. ப்ரிமோ குழு தொடர்ந்து சிறந்த முடிவுகளை வழங்கி வருகிறது.
எங்கள் வாடிக்கையாளர்களுக்குச் சேவை செய்வதில் அயராது பாடுபட்ட ப்ரிமோ வாட்டர் நிறுவனம் முழுவதிலுமுள்ள ஊழியர்களுக்கு, மீண்டும் ஒருமுறை எனது நன்றியைத் தெரிவித்துக் கொள்கிறேன். இத்துடன், கேள்வி-பதிலுக்காக இந்த அழைப்பை மீண்டும் ஜானிடம் ஒப்படைக்கிறேன். இத்துடன், கேள்வி-பதிலுக்காக இந்த அழைப்பை மீண்டும் ஜானிடம் ஒப்படைக்கிறேன். அதனால், கேள்விகள் மற்றும் பதில்களுக்காக இந்த அழைப்பை ஜானுக்கு அனுப்புகிறேன். அதனால், கேள்விகள் மற்றும் பதில்களுக்காக இந்த அழைப்பை ஜானுக்கு அனுப்புகிறேன்.
நன்றி, டாம். கேள்வி-பதில் அமர்வின் போது, உங்களில் முடிந்தவரை பலரிடமிருந்து கருத்துக்களைப் பெறுவதை உறுதிசெய்யும் பொருட்டு, ஒவ்வொரு நபரும் ஒரு கேள்வி மற்றும் ஒரு தொடர் கேள்வியை மட்டுமே கேட்குமாறு கேட்டுக்கொள்கிறோம். கேள்வி-பதில் அமர்வின் போது, உங்களில் முடிந்தவரை பலரிடமிருந்து கருத்துக்களைப் பெறுவதை உறுதிசெய்யும் பொருட்டு, ஒவ்வொரு நபரும் ஒரு கேள்வி மற்றும் ஒரு தொடர் கேள்வியை மட்டுமே கேட்குமாறு கேட்டுக்கொள்கிறோம். கேள்வி-பதில் அமர்வின் போது, உங்களில் முடிந்தவரை பலரிடமிருந்து கருத்துக்களைப் பெறும் பொருட்டு, ஒவ்வொரு நபரும் ஒரு கேள்வி மற்றும் ஒரு தொடர் பதிலை மட்டுமே கேட்குமாறு கேட்டுக்கொள்கிறோம். கேள்வி-பதில் அமர்வின் போது, முடிந்தவரை பலரிடமிருந்து கருத்துக்களைப் பெறும் பொருட்டு, ஒவ்வொருவரும் ஒரு கேள்வி மற்றும் ஒரு தொடர் பதிலுடன் நிறுத்திக்கொள்ளுமாறு கேட்டுக்கொள்கிறோம். நன்றி. ஆபரேட்டர், தயவுசெய்து சிக்கல் உள்ள இணைப்பைத் திறக்கவும்.
நன்றி. பெண்களே, ஆண்களே, நாம் ஒரு கேள்வி-பதில் அமர்வைத் தொடங்குகிறோம். [இயக்குநர் அறிவுறுத்தல்கள்] உங்கள் முதல் கேள்வி RBC கேப்பிட்டல் மார்க்கெட்ஸ் நிறுவனத்தைச் சேர்ந்த நிக் மோடியிடமிருந்து வருகிறது. தயவுசெய்து தொடரவும்.
காலை வணக்கம் டாம். டாம், காஸ்ட்கோ அறிவிப்பைப் பற்றி உங்களால் இன்னும் கொஞ்சம் தகவல் அளிக்க முடிந்தால், இது ஒரு மிக முக்கியமான வாய்ப்பு என்று நான் நினைக்கிறேன். எனவே, நீங்கள் வழங்கும் வேறு ஏதேனும் வண்ணங்கள் உதவியாக இருக்கும்.
ஆம். வெளிப்படையாக, காஸ்ட்கோவுடன் எங்கள் நீண்டகால உறவை விரிவுபடுத்த வெற்றிகரமாகப் பணியாற்றிய எங்கள் விற்பனைக் குழுவிற்கும், காஸ்ட்கோ எங்களுக்கு வழங்கக்கூடிய சேவைத் தரத்தை வழங்கிய எங்கள் களப்பணியாளர்களுக்கும் நன்றி. இந்த உறவு 2027-இல் முடிவடையும். இதில் சிறந்த அம்சம் என்னவென்றால், இங்கு இரண்டு மிக முக்கியமான பகுதிகள் உள்ளன. இது எங்கள் நீண்டகால வளர்ச்சி வாய்ப்புகளுக்கு ஆதரவளிக்கிறது. இதன் விளைவாக, இந்த உறவுகளால் பயனடையும் புதிய வாடிக்கையாளர்களின் எண்ணிக்கை அதிகரிப்பது, ஒற்றை இலக்க வளர்ச்சிக் கதையைத் தக்கவைக்க உதவுகிறது. அதே நேரத்தில், இது எங்கள் வழித்தடங்களையும் வாடிக்கையாளர் அடர்த்தியையும் பயன்படுத்திக்கொள்ள உதவும். இதன் மூலம், எங்கள் தற்போதைய வாடிக்கையாளர் தளத்தில் இந்த வாடிக்கையாளர்கள் முதலிடம் பெறுவதால், 21% EBITDA லாப வரம்பை அடையும் எங்கள் திறனை இது அதிகரிக்கும்.
ஆகவே, ஒருமுறை அது உண்மையான ஹோம் ரன்னாக அமைந்துவிட்டால், அது ஒரு டோப்பல்கேங்கர் தான். ஆனால், அதை ஒரு டோப்பல்கேங்கராகப் பாருங்கள், ஏனென்றால் அது நமது வழித்தட உள்கட்டமைப்பைப் பயன்படுத்துவதன் மூலமும், வழித்தட அடர்த்தியின் காரணமாகவும், நீண்டகாலப் போக்குவரத்து அளவுகளை அதிகரிக்கும் ஒரு இயல்பான வாடிக்கையாளர் வளர்ச்சி நன்மையை நமக்கு அளிக்கிறது.
மற்றொரு நல்ல விஷயம்: நாங்கள் இதை இதற்கு முன் பகிர்ந்ததில்லை, ஆனால் கடைகளில் காஸ்ட்கோ டிஸ்பென்சர்களின் பிரத்தியேக விநியோகஸ்தரும் நாங்கள்தான். எனவே, நாங்கள் 'இணைக்கப்பட்ட நீரூற்றுகள்' என்று அழைப்பதைப் பற்றி நீங்கள் யோசித்தால், நான் இப்போது எங்கள் கடை நிகழ்வுகள் மூலம் தண்ணீரை வழங்குவதோடு, நீரூற்றுகளையும் விற்பனை செய்கிறேன். இதன் மூலம், டிஸ்பென்சர்களை விற்கும் எங்கள் சேவைகளில் ஒன்றோடு காஸ்ட்கோ உறுப்பினர்களை எங்களால் இணைக்க முடியும். இந்த இரண்டு சேவைகளையும் செய்யும் சேவை நிறுத்தப்பட்டுவிட்டது, எனவே இது 2023 மற்றும் அதற்குப் பிறகான காலத்திற்கு ஒரு மிக முக்கியமான வளர்ச்சியாகும்.
நாங்கள் ஏற்படுத்திய தொடர்பு என்னவென்றால், நான் தைவானைக் கையாள்வேன், ஏனெனில் அது காஸ்ட்கோ சம்பந்தப்பட்ட பிரச்சனை அல்ல. ஆனால், நாங்கள் உண்மையில் கணிசமான புதிய பரிவர்த்தனை வணிகத்தைப் பெறுகிறோம் என்றும், ஏற்கனவே உள்ள வாடிக்கையாளர்களுக்கு கூடுதல் இடங்களைச் சேர்க்கிறோம் என்றும் எங்கள் உரைக் குறிப்பில் குறிப்பிட்டிருந்தேன். இது முக்கியமானது, ஏனெனில் இது இரண்டு விஷயங்களைச் செய்கிறது: இது இயல்பான வளர்ச்சிக்கு ஆதரவளிக்கிறது, மேலும் அடுத்த சில ஆண்டுகளில் பதிலுக்கு வேகமான வளர்ச்சியைக் காண்போம். அதுமட்டுமின்றி, இது எங்கள் வழித்தட அடர்த்தியையும் மேம்படுத்தும், இது எங்களின் 2024 ஆம் ஆண்டுக்கான சரிசெய்யப்பட்ட EBITDA லாப வரம்பு இலக்கான சுமார் 21%-ஐ அடைய உதவும்.
மிகவும் பயனுள்ள ஒரு நிறம். டாம், இப்போது யாரோ ஒருவர் இதைப் பற்றி யோசித்துக் கொண்டிருப்பார் என்று நான் உறுதியாக நம்புகிறேன். ஆனால் வெளிப்படையாக, வரலாற்று ரீதியாக, பொருளாதார மந்தநிலையின் போது, அல்லது குறைந்தபட்சம் கடந்த மந்தநிலையின் போது, இந்தக் குறிப்பிட்ட வணிகங்கள் சில அழுத்தங்களுக்கு உள்ளாகியுள்ளன. இந்த முறை எப்படி வித்தியாசமாக இருக்கிறது என்பதைப் பற்றி உங்களால் பேச முடியுமா? கடந்த பொருளாதார மந்தநிலையின் போது நீங்கள் ஈடுபட்டிருந்த வணிகத்துடன் ஒப்பிடும்போது, இன்று உங்கள் செயல்பாட்டு மாதிரி எவ்வாறு மாறியுள்ளது?
ஆம், நிக், பலவிதமான சந்தை நிலவரங்கள் இருப்பதாக நான் நினைக்கிறேன். நிச்சயமாக, 2008, 2009 மற்றும் 2010-ஆம் ஆண்டுகளில் ஐரோப்பாவில் பணியாற்றிய நிர்வாகக் குழுவின் பங்களிப்பும் உதவுகிறது. பெருந்தொற்றுக் காலத்தில், SG&A செலவில் 18% முதல் 20% வரை நாங்கள் குறைத்த எங்கள் அனுபவமும் செயலாக்கமும், எங்கள் வணிகத்தின் மாறும் தன்மையை எடுத்துரைக்கிறது என்று நான் நினைக்கிறேன். பெருந்தொற்றுக் காலத்தில், SG&A செலவில் 18% முதல் 20% வரை நாங்கள் குறைத்த எங்கள் அனுபவமும் செயலாக்கமும், எங்கள் வணிகத்தின் மாறும் தன்மையை எடுத்துரைக்கிறது என்று நான் நினைக்கிறேன். பெருந்தொற்றுக் காலத்தில், பொது மற்றும் நிர்வாகச் செலவுகளில் 18% முதல் 20% வரை நாங்கள் குறைத்த எங்கள் அனுபவமும் செயல்திறனும், எங்கள் வணிகத்தின் நெகிழ்வுத்தன்மைக்கு ஒரு சான்றாக விளங்குகிறது என்று நான் கருதுகிறேன்.பெருந்தொற்றுக் காலத்தில் 18% முதல் 20% வரையிலான SG&A செலவுகளைக் குறைப்பதில் எங்களின் அனுபவமும் செயலாக்கமும், எங்கள் வணிகத்தின் மாறுபடும் தன்மையை எடுத்துக்காட்டுகிறது என்று நான் நம்புகிறேன்.பெருந்தொற்றுக் காலத்தில் நாம் 18% முதல் 20% வரையிலான SG&A செலவுகளைக் குறைத்தோம் என்று நான் நம்புகிறேன். பெருந்தொற்றுக் காலத்தில் எங்களின் பொது மற்றும் நிர்வாகச் செலவுகளில் 18% முதல் 20% வரை குறைத்தபோது கிடைத்த எங்கள் அனுபவமும் செயல்திறனும், எங்கள் வணிகத்தின் நிலையற்ற தன்மையை எடுத்துரைக்கிறது என்று நான் நினைக்கிறேன். இதனால், சரிவின் போது, மேல் வரிசையில் என்ன நடக்கிறது என்பதற்கு ஏற்ப கட்டமைப்பைச் சரியாகச் சரிசெய்ய நமக்கு போதுமான நினைவகம் இருக்கிறது.
ஆனால், நாங்கள் முதலில் களமிறங்கியபோது கருத்தில் கொள்ளாத, இணைக்கப்பட்ட தண்ணீர் வழங்கும் கருவி மற்றும் சுத்தமான தண்ணீர் ஆகியவற்றின் பலன், எங்களுக்கு மற்றொரு முக்கிய வேறுபடுத்தும் காரணியாக இருந்தது. எனவே, நான் தண்ணீர் வழங்கும் கருவிகளை விற்கிறேன், நுகர்வோர் தண்ணீர் சேவையைத் தேர்ந்தெடுக்கலாம், மேலும் எங்கள் தண்ணீர் சேவை அனைத்து சமூக-பொருளாதாரத் தரப்பினரையும் உள்ளடக்கியது. ஆகவே, ஒரு சாதாரண நேரடித் தண்ணீர் பயனரைப் பற்றி நீங்கள் சிந்தித்தால், அவர்களின் அதிக வருமானம் இந்தச் சவாலான காலத்தை சிறப்பாகச் சமாளிக்கும். மேலும், 2007 மற்றும் 2008-ஆம் ஆண்டுகளில் எங்களிடம் இல்லாத, அதிக செலவு பிடிக்கும் ஒரு முடிவாக இருந்த, தண்ணீர் நிரப்பும் வணிகமும் எங்களிடம் உள்ளது. எங்கள் கவனம் முழுவதும் உயர்தரக் குடிநீருக்காகவே அர்ப்பணிக்கப்பட்டுள்ளது. பொருளாதார மந்தநிலை இருந்தாலும் இல்லாவிட்டாலும், இவை உண்மையான சாதகமான காரணிகளாகும், ஆனால் மக்கள் மன அழுத்தத்தில் இருக்கும் பட்சத்தில் அவர்களுக்கு நாங்கள் மாற்று வழிகளை வழங்குகிறோம். நீங்கள் குறைந்த விலையில் அல்லது சிறந்த விலையில் தண்ணீரை மாற்றிக்கொள்ளலாம், ஆனால் நேரடியாக அல்ல. எனது ஆண் மற்றும் பெண் வீட்டு வருகைகளின் பலன்களை நீங்கள் இழக்கிறீர்கள், அல்லது நீங்கள் தண்ணீரை நிரப்பும்போது உண்மையான விலையில் நீங்களே நிரப்பிக் கொள்ளலாம். எனவே, இந்த வழியில் நாங்கள் உறுதியாக நிலைத்து நிற்க இது அனுமதிக்கிறது என்று நாங்கள் நினைக்கிறோம். வெளிப்படையாகச் சொல்வதானால், மூன்றாம் காலாண்டின் முடிவுகள் இன்று நாம் எவ்வளவு மீள்திறன் கொண்டவர்களாக இருக்கிறோம் என்பதைக் காட்டுகின்றன என்று நான் நினைக்கிறேன்.
காலை வணக்கம் டாம். ஒருவேளை நான் இதைப்பற்றி மேலும் பேசுவதாக இருந்தால், அந்நியச் செலாவணி சந்தையில் நிலவும் பணவீக்க அழுத்தத்தைக் கருத்தில் கொள்ளும்போது வலுவாக இருக்கும் லாப வரம்பு என்ற அளவிலிருந்து தொடங்குவேன். எனவே, சில கேள்விகள். இந்த இரண்டு விஷயங்களும் லாப வரம்புகளில் ஏற்படுத்தும் தாக்கத்தை நீங்கள் புரிந்துகொள்கிறீர்களா என்று யோசிக்கிறேன். எதிர்காலத்தில் நாம் 20%-ஐ ஒரு புதிய அடிப்படை அளவாக எடுத்துக்கொள்ள வேண்டும் என்று நினைக்கிறேன்.
நான் முதலில் இரண்டாவது கேள்விக்குப் பதிலளிப்பேன், பின்னர் உங்கள் கேள்வியின் முதல் பகுதியை ஜேயிடம் தெரிவிப்பேன். நமது பயணத்தில் 20% என்பதை சுமார் 21% என்று நீங்கள் கருதலாம் என நான் நினைக்கிறேன். அந்த இலக்கை அடைய, நம்மிடம் ஒரு தெளிவான இடமும் செயல்படுத்தும் பாதையும் உள்ளது என்பதற்கு இது ஒரு சிறந்த அறிகுறியாகும். காலாண்டு அடிப்படையில் EBITDA மார்ஜினில் சில பருவகால மாற்றங்கள் உள்ளன என்பதை நீங்கள் புரிந்துகொள்ள வேண்டும். எனவே, இதுவே முதல் முக்கிய மைல்கல் என்று நான் கூறுவேன். எனக்கு நினைவில் இருக்கும் வரையில், இதுவே நாம் இதுவரை அடைந்த மிக உயர்ந்த நிலையாகும், மேலும் நாம் எங்கு செல்லப் போகிறோம் என்பதற்கான ஒரு குறிகாட்டியாகவும் இது உள்ளது. முதல் காலாண்டிலும் இதே நிலையை அடைவோம் என்று இது அர்த்தப்படுத்தாது. இது ஒரு வழிகாட்டுதல் இல்லை என்று நான் கூறவில்லை, ஆனால் நாம் 21% என்ற ஒருமித்த கருத்தை எட்டும்போது காலாண்டு மாற்றங்கள் இருக்கும்.
பதிவிட்ட நேரம்: டிசம்பர்-07-2022